【华西证券】盈利逐季修复，“铸+锻”双驱动发展.pdf

业绩逐季回升，新品落地持续贡献业绩增量

扣汇归母净利逐季改善，看好暑运旺季盈利弹性

美护需求逐季回暖，龙头不负韶光稳步前行

营收降幅收窄、毛利率逐季恢复

全年业绩实现逐季递增

收入端环比Q2正增长，利润端逐季抬升

2023年中报点评：盈利逐季修复，海外产能享溢价红利

疫情影响费用率，随IGBT缓解预计业绩逐季向上

23年有望逐季改善，重视AI技术落地

收入增长稳健，成本下降有望推动业绩逐季改善