近期多地海风项目建设加速，2024年将迎来海风装机发力期
前期海风滞缓的项目利好频出：（1）江苏国能龙源射阳1GW海风项目获核准；（2）江苏三峡大丰800MW项目施工招标；（3）广东省管海域7GW海风项目竞配结果已公示；（4）全国各地海风项目开启施工。多项目进度推进表明前期影响海风开工建设的因素正在消除，2024年开工订单确定性较高，下游交付量上行或将带动风电企业业绩修复，板块估值与个股业绩共振，当前持续推荐海风板块优质标的。
江苏、广东海风项目持续更新进度，海风大省有望发力
9月以来江苏、广东海风项目加速推进：三峡大丰800MW海风项目于9月1日发布施工招标；国信大丰850MW海风项目于9月13日公示海域使用权；江苏省首个平价海风项目国能龙源射阳1GW海风项目于9月25日获核准；多项目在不同建设环节各有推进，或预示江苏海风项目有望全面启动。10月11日广东省管海域7GW海风项目竞配结果已公示，后续还有国管海域8GW竞配项目即将落地。10月11日中交三航局江苏分公司青洲海上风电项目导管架开启招标。根据招标公告，导管架制造最早完成时间为2023年12月15日，最早到货时间为2024年1月15日。广东海风项目边际变化向好。
2022年海风项目招标量较大，当前逐渐启动开工建设，2024年将是交付大年
根据我们通过中国招投标公共服务平台的不完全统计，2023年1-9月招标量为49.7GW，同比下降36%，其中海风招标量为5.6GW。2023Q3招标量为13GW，同比下降39%，季度环比提升1%，其中海风招标量为1.2GW。2022年海风招标量为23.8GW，而受上半年审批及开工暂缓影响，2023H1海风新增并网仅为1.1GW，当前仍有较多已招标未完成的海风项目待开工建设，我们预计2023Q4海风项目逐渐回暖，2024年将是海上风电项目建设交付大年。
投资建议：随着限制海风项目的因素逐个击破，多省市海风开工建设逐渐恢复，10月海风企业有望加大出货交付，受益标的：（1）管桩塔筒：大金重工、泰胜风能、海力风电、天顺风能、天能重工；（2）海缆：东方电缆、中天科技、亨通光电、起帆电缆等；（3）上游零部件：金雷股份、日月股份、双一科技、振江股份等。
